Power Mixture Forward Performance Processes
نویسندگان
چکیده
We consider the forward investment problem in market models where stock prices are continuous semimartingales adapted to a Brownian filtration. construct broad class of performance processes with initial conditions power mixture type, $u(x) = \int_{\mathbb{I}} \frac{x^{1-\gamma}}{1-\gamma }\nu(\mathrm{d} \gamma)$. proceed define and fully characterize two-power constant risk aversion coefficients interval $(0,1)$, derive properties when stochastic processes. Finally, we discuss managing an pool two investors, whose respective preferences evolve as
منابع مشابه
MiDGaP: Mixture Density Gaussian Processes
Gaussian Processes (GPs) have become a core technique in machine learning over the last decade, with numerous extensions and applications. Although several approaches exist for warping the conditional Gaussian posterior distribution to other members of the exponential family, most tacitly assume a unimodal posterior. In this paper we present a mixture density model (MDM) allowing multi-modal po...
متن کاملperformance of biological system and advanced oxidation processes (aop) treating antibiotic production industrial wastewater
در این مطالعه، عملکرد دو سیستم اکسیداسیون شیمیایی پیشرفته و یک سیستم بیولوژیکی برای حذف آموکسی سیلین در فاضلاب های سنتزیدر غلظت های مشابه با موارد صنعتی مورد بررسی قرار گرفته شدند. مطالعه انجام شده دارای سه بخش متفاوت اکسیداسیون با ازن و اشعه uv، اکسیداسیون با استفاده از نانو فتوکاتالیست tio2 و استفاده از بیوراکتور هوازی لجن فعال با جداکننده های فیزیکی می باشد. در هر بخش، متغیر های متفاوتی متنا...
15 صفحه اولNonparametric Mixture of Gaussian Processes with Constraints
Motivated by the need to identify new and clinically relevant categories of lung disease, we propose a novel clustering with constraints method using a Dirichlet process mixture of Gaussian processes in a variational Bayesian nonparametric framework. We claim that individuals should be grouped according to biological and/or genetic similarity regardless of their level of disease severity; there...
متن کاملذخیره در منابع من
با ذخیره ی این منبع در منابع من، دسترسی به آن را برای استفاده های بعدی آسان تر کنید
ژورنال
عنوان ژورنال: Siam Journal on Financial Mathematics
سال: 2022
ISSN: ['1945-497X']
DOI: https://doi.org/10.1137/20m1385500